Личный кабинет




Регистрация
Прямые предложения от предпринимателей:
На главную | ИНФОРМАЦИЯ О ПОРТАЛЕ ДЕНЬГИ В БИЗНЕС.РУ | Об инвесторах. Во что вложить деньги.

Об инвесторах. Во что вложить деньги.


Цель  человека, который заработал деньги,  заставить накопленные средства работать  и приносить прибыль, а также оградить их от инфляции.
Жители развитых стран привыкли диверсифицировать свои накопления, ? то есть разделять средства и заставлять их работать сразу в нескольких направлениях. Такой подход позволяет минимизировать риски.
Во что вложить деньги?

Ниже мы приводим  основные существующие финансовые инструменты для приумножения капитала.

Банковские вклады

Наиболее популярным среди граждан СНГ способом сохранения денег были и остаются банковские вклады. 

Драгметаллы и раритеты

Бумажки истлеют, а золото никогда не подведет, считали наши предки, и от них мы унаследовали веру в надежность вложений в драгоценности. Однако не стоит думать, что здесь все просто: купил слиток золота или платиновую побрякушку - и обеспечил себе в будущем хорошую прибыль.
Десятки банков предлагают частным инвесторам приобрести слитки - от 1 до 1000 граммов, но при покупке физ.лица платят НДС. При этом надо иметь в виду, что в тот момент, когда вы придете в банк с намерением продать кредитной организации ваш слиток, никто вам уплаченный ранее НДС не вернет. Вместе с тем цена продажи слитков в банках СНГ, как правило, на 20-25 выше мировой.

Приобретение недвижимости

Приобретение недвижимости во всем мире считается надежным способом сохранения нажитого капитала. Эти вложения считаются менее рискованными, чем, скажем, в акции или банковские депозиты. В недвижимость, как правило, вкладывают деньги те, кто не слишком доверяет банкам. Риск безвозвратной потери вложенных средств в этом случае сведен к минимуму. В крайнем случае (например, если развитие бизнеса зашло в тупик или объект не приносит запланированного дохода) здание или отдельно взятое помещение можно будет продать и, как минимум,  вернуть деньги.

Паевые инвестиционные фонды (ПИФы)

В  ПИФах ? паевых инвестиционных фондах. Эти фонды создаются инвестиционными компаниями с целью аккумулирования средств  клиентов для размещения на рынке акций. Клиент может выбрать, довериться ли высокодоходному ПИФу и подвергнуться рискам, или же отдать предпочтение стабильному фонду, который не сулит баснословных заработков, но и минимизирует опасность потерь. Поэтому,  при вложении средств в ПИФы, имеет смысл распределить деньги по разным фондам: часть вложить в высокодоходный, однако, подверженный рискам ПИФ, а часть ? в стабильный (например, облигационный), но лишенный большой доходности.

Фондовый рынок

Впрочем, отнюдь не всем нравится доверять накопления третьей стороне. Для таких людей предпочтительна работа с личным брокером. Работа с брокером отличается от участия в ПИФе тем, что вы сможете сами принимать решения о том, каким ценным бумагам довериться. Наконец, если человек достаточно опытен, он может сам управлять своими акциями.

FOREX

В последнее время все большую популярность набирает игра на валютном рынке ?Forex?. Рекламные объявления обещают баснословные выигрыши, гарантируют предоставление компаниями ?плеча? 1:100 и пропагандируют бесплатные занятия, где любого желающего смогут научить зарабатывать деньги на разнице курсов валют.
Однако, по свидетельству аналитиков, только 5-9% игроков на рынке Forex остаются в ?плюсе?. Другие ? либо сводят финансовые потери к нулю, либо проигрывают.

Венчурный бизнес

По мнению многих аналитиков, наиболее доходными способом вложения денег являются венчурные инвестиции. Сейчас на рынке много хороших идей, и в них выгодно вкладывать деньги. Например, можно рискнуть небольшими суммами, вложиться в несколько проектов и в результате получить большую прибыль. Наиболее известным примером успешных венчурных проектов являются инвестиции в компанию "Эппл". Вложив в нее 91 тысячу долларов, инвестор получил 154 миллиона. В 26 миллионов превратились 100 тысяч, инвестированные Томасом Албергом в компанию "Амазон". В 42 миллиона фунтов - 4 тысячи (!), вложенные в "Боди шоп" Яном МакГлинном.

О бизнес-ангелах

Неформальный рынок венчурного капитала состоит из частных инвесторов, которые инвестируют свои личные финансовые ресурсы в новые и растущие малые фирмы. Их принято называть "неформальными инвесторами", или "бизнес-ангелами" (business angels).

Об этом рынке известно гораздо меньше, чем о деятельности венчурных фондов. Одно из существенных отличий венчурных компаний от бизнес-ангелов заключается в том, что первые управляют чужими средствами, в то время как последние инвестируют свои собственные .

Большинство бизнес-ангелов это успешные предприниматели, имеющие значительный опыт развития собственного бизнеса. Меньшая часть - высокооплачиваемые специалисты в крупных компаниях, такие как топ-менеджеры, консультанты, адвокаты и т. д. Согласно западным исследованиям средний возраст бизнес-ангелов составляет 45-65 лет. 99 % из них - мужчины, каждый пятый - миллионер.

Бизнес-ангелы являются важнейшим классом инвесторов, заполняющим разрыв между первоначальными вложениями собственников компаний с последующими источниками финансирования, такими как традиционный венчурный капитал, банковское финансирование, размещение акций на бирже и т.д.

Они получили свое название потому, что мало кто, кроме них , решается вкладывать деньги в рисковые проекты, которые не имеют достаточного обеспечения. Иногда решение о финансировании бизнес-ангел принимает на основании положительного впечатления о предпринимателе и уверенности в реализации проекта. И задача предпринимателей, желающих привлечь инвестиции в свой проект, - создать такую уверенность у бизнес-ангела.

В основном бизнес-ангелы приобретают миноритарный пакет акций (долей) компаний, так как они заинтересованы в том, чтобы предприниматель был достаточно мотивирован, чтобы реализовать свой проект. Чтобы обеспечить контроль над своими инвестициями они редко покупают меньше, чем блокирующий пакет.

Размер инвестиций бизнес-ангелов находится в пределах от 20 тыс. до нескольких миллионов долларов и обычно составляет 5-20 % имеющихся у них средств. Бизнес-ангелы совершают несколько инвестиций, тем самым, распределяя свои вложения и снижая риск. Примерно треть инвестиций осуществляется путем вовлечения двух или более бизнес-ангелов. Таким образом, могут быть профинансированы более крупные проекты и снижен риск для инвесторов.

Что касается основных секторов для финансирования венчурным капиталом это IT, сфера услуг, промышленное производство, розничная и оптовая торговля, финансы и страхование. Так, согласно данных сети Бизнес-ангелов Германии, из более 100 поданных заявок на участие в Дне Бизнес-Ангелов, который состоится 13 ноября в г. Вольфсбург, основную группу (27%) представляют предприятия в сфере IT - развитие программного обеспечения, технологии безопасности, платформы eCommerce, VoIP. Второе место (24%) занимает группа Life Sciences (Фармакология, биотехнология и медицинская техника), а третье ? сфера услуг (13%). Также подданы заявки на финансирование проектов в сфере автомобильной и авиационной промышленности, средств массовой информации, пищевой и перерабатывающей промышленности.

Две трети бизнес-ангелов рассматривают проекты, расположенные в своем регионе, т. е. в пределах 1-2 часов пути до компании. Если инвесторы имеют определенные инвестиционные интересы или инвестируют в высокотехнологичные сектора, то готовы рассматривать и более удаленные проекты. Это характерно для предприятий в сфере импорта-экспорта и проектов, связанных с внедрением зарубежных технологий, для которых бизнес-ангел сможет использовать преимущества своего места расположения.

После того, как бизнес-ангелы инвестируют средства в компанию, доверие к ней повышается и становится проще привлечь дополнительное финансирование из других источников. И бизнес-ангелы часто пользуются этим, например, предоставляя свои гарантии для получения банковских кредитов.

Помимо финансов, бизнес-ангелы привносят в компанию ценнейший вклад - опыт в сфере ее деятельности и управленческие навыки, чего обычно не хватает компаниям на начальных стадиях, а также свои связи. Многие предприниматели говорят о том, что знания и опыт бизнес-ангелов являются для них более важными, чем финансы. Некоторые из них могут быть вовлечены в повседневное управление компанией или просто быть пассивными инвесторами. В 80 % случаев бизнес-ангел  активно участвует в управлении проинвестированной  компании в той сфере, которая ему интересна и где он является специалистом (менеджмент, маркетинг, финансы, сбыт и т.д.). Его участие в текущей деятельности компании может быть как личным, так и осуществляться посредством введения в состав руководства своих менеджеров (от руководителя направления до члена совета Директоров).

Инвестиции в инновации на начальных стадиях - чрезвычайно выгодный бизнес, поэтому, бизнес-ангелов побуждает, прежде всего, значительная финансовая выгода. Вторая причина, мотивирующая инвесторов - это удовольствие, испытываемое от участия в управлении выращиваемой компанией и помощь начинающим предпринимателям.

Обычно бизнес-ангелы не афишируют свою деятельность и ценят анонимность, в связи с этим, оценить реальный размер рынка неформальных инвестиций невозможно. Эксперты оценивают количество активных бизнес-ангелов в Европе в 125 тысяч человек, а потенциальных - более миллиона. В одной Великобритании более 18 тысяч бизнес-ангелов ежегодно вкладывают порядка 500 миллионов фунтов (750 миллионов долларов) в 3,5 тысячи компаний.

Экономическая ценность неформального рынка венчурного капитала не исчерпывается только общими объемами финансирования. Его положительное влияние на развитие малого инновационного бизнеса и на экономическое развитие выражается в следующем:

  • Бизнес-ангелы предпочитают финансировать высокорисковые предпринимательские фирмы с высоким потенциалом роста, причем на самой первой стадии их развития. Инвестируя в фирмы, которые не желают финансировать институциональные венчурные капиталисты, они заполняют так называемый "акционерный провал".
  • Бизнес-ангелы предпочитают небольшие объемы финансирования, необходимые для запуска новых предприятий (как раз попадающие в "акционерный провал").
  • Они вкладывают средства практически во все отрасли. Однако, отставив отраслевую принадлежность компании, следует отметить, что "ангелов" более всего привлекает высокий потенциал роста.
  • Бизнес-ангелы более гибко принимают финансовые решения, чем венчурные капиталисты. У них свои инвестиционные критерии, более широкие инвестиционные горизонты ("терпеливые деньги"), короче оформление и ниже ставка рентабельности.
  • Привлекать финансирование от бизнес-ангелов дешевле, чем из финансовых учреждений.
  • Большинство бизнес-ангелов являются полезными инвесторами, поскольку используют свои знания для развития вашего дела. Бесплатная помощь и консультации такого инвестора, который, как часто бывает, является ветераном бизнеса, - бесценны для начинающего свое дело молодого предпринимателя. Обычно из других источников такие советы не получить.
  • Финансовый рынок бизнес-ангелов географически более разбросан, чем рынок венчурного капитала. Бизнес-ангелов можно найти везде, не только в крупных финансовых центрах.
  • Финансирование бизнес-ангела оказывает на фирму положительное влияние, поскольку повышает ее привлекательность в глазах других финансистов. Инвестиции "ангелов" на деле привлекают к предприятиям интерес венчурных капиталистов.
  • Бизнес-ангелы полезны и тем, что дополнительно к непосредственному финансированию могут предоставить предприятию кредитные гарантии.
  • "Ангелы" не боятся вкладывать средства в технологические компании, которым генетически присущ высокий риск.

Основные особенности инвестиционной деятельности бизнес-ангела:

  • Бизнес-ангел подключается к проекту, нуждающемуся    в стартовых инвестициях на первом или втором этапах,    т.е. самых рискованных стадиях его развития.
  • Бизнес-ангел не ставит целью получать регулярные    дивиденды от участия в проекте.  Он направляет    инвестиции и реинвестирует доходы на развитие    предприятия  в течение 3 ? 7 лет,  с целью, в конечном   итоге, продать свою долю с результатом, во много раз    превосходящим вложения, и направить капитал на  новые проекты.
  • Бизнес-ангел должен обладать значительными    средствами, потеря части которых от неудачного    вложения в рисковый проект не повлияет на его    уровень жизни и дальнейшую деятельность.
  • Бизнес-ангел должен обладать инвестиционным    портфелем достаточным для участия в 5 ? 10 проектах,    из которых, скорее всего, успешными окажутся 1 ? 2, но    их реализация компенсирует затраты на остальные и    принесет существенную прибыль.

По мнению экспертов, частные инвестиции подобного рода только в России составляют около 1 миллиарда долларов, то есть втрое превышают объемы инвестиций венчурных фондов, а количество потенциальных бизнес-ангелов - несколько десятков тысяч человек. Исследования, проведенные в Великобритании и Финляндии, показывают, что по объемам инвестиций в малые и средние предприятия бизнес-ангелы инвестируют по крайней мере в два раза больше, чем институциональные венчурные фонды, а количество совершаемых ими сделок в 30-40 раз превышает количество проектов, финансируемых венчурными фондами

Во что вложить деньги? Решать Вам.